如何选择合适的商业保险年金

国家金融监督管理总局日前发布《关于大力发展商业保险年金有关事项的通知》（以下简称《通知》），明确商业保险年金概念，提出推动业务发展、加强监管相关举措。消费者在购买商业保险年金时应注意哪些事项？有基本养老保险还需要购买商业保险年金吗？如何选择商业保险年金产品？

根据《通知》，商业保险年金不是一个具体产品的名称，而是对保险公司开发的第三支柱产品的统称。

平安养老保险股份有限公司（以下简称“平安养老险”）相关负责人表示，无论是从主导主体还是从覆盖面来看，商业保险年金与基本养老保险相比都有明显差别。从主导主体来看，商业保险年金由个人自愿参与，按需选择，是对基本养老保险的重要补充；基本养老保险由政府主导。从覆盖面来看，商业保险年金的发展潜力巨大，保险公司还需要提升产品吸引力和竞争力；基本养老保险覆盖面广，保障基本生活需求，已覆盖超10.6亿人。

有基本养老保险还需要购买商业保险年金吗？中国人寿养老保险股份有限公司（以下简称“国寿养老”）相关负责人认为，社保为个人退休后的基本生活需求提供兜底性保障，商业养老金为个人进一步提高养老生活质量提供有效补充。工作时使用闲散资金进行长期储备，退休后就可以拥有更高品质的生活水平。

退休后能否购买商业保险年金？《通知》明确，商业保险年金包括保险期限5年及以上、积累期或领取期设计符合养老保障特点的年金保险、两全保险，商业养老金以及国家金融监督管理总局认定的其他产品。可以发现，其中大部分产品是退休后依然可以购买的。

国寿养老相关负责人介绍，该公司的商业养老金面向年满18周岁及以上客户开放，没有最高年龄限制。退休人群对养老金管理的诉求集中在高度安全、收益稳定、适度灵活等三方面，商业养老金中期限保本产品就非常匹配退休人群的需求。但从收益积累上来说，越早买、保障越充分。

平安养老险相关负责人建议，养老储备越早越好。商业保险年金产品设计时一般分为积累期和领取期，积累期通常是退休前的工作时期，这时个人有相对稳定的现金流；领取期是退休后，通过领取资金维持体面的退休生活。

对于如何选择合适的产品，上述平安养老险相关负责人表示，消费者可以根据自己的风险偏好、积累期的资金安排以及领取期限、频率等因素，选择适合的商业保险年金。

一方面，从期限角度来看，需考虑保险期限与自身资金需求的匹配。如果是专款专用，未来大概率不会动用这笔资金，可以考虑退休才能领取的相关产品；如果有潜在的资金需求，可以购买5年或者10年保险期限的两全保险或年金保险，或者商业养老金中合适期限的产品。

另一方面，从风险角度考虑，要做好产品与风险偏好的匹配。不愿意承担风险的保守型客户，可以选择定额领取年金保险或者两全保险，以及期限保本型商业养老金；能够承担一定风险的客户，可以选择固定收益类商业养老金；有基金、股票投资经验且能够承担更高风险的客户，可以选择权益类商业养老金。